📊 この銘柄分析は、AIによる自動分析と公開評価基準に基づいて作成しています。
➡️ AIの銘柄評価基準はこちら
🤖 使用AIの情報はこちら
企業紹介
株式会社PR TIMES（証券コード: 3922）は、プレスリリース配信サービス「PR TIMES」を中核としたプラットフォーム事業を展開しています。企業の新製品・サービスの発表、イベント告知、業績動向などの情報発信を支援しています。
その他、タスク管理ツール「Jooto」やカスタマーサポートツール「Tayori」の運営、PRパートナーサービス、ニュースメディア運営なども手掛けています。
AI銘柄分析レポート
はじめに
本レポートでは、PR TIMES（3922）について、AIによる多角的な銘柄分析結果を整理・要約しています。企業の事業内容、財務状況、成長性、株価指標、競争優位性、事業リスク、経営計画、そして最近の動向と株価反応について詳細に評価し、投資判断の参考となる情報を提供します。
収益性の評価
PR TIMESの直近の決算（2026年2月期第1四半期）を見ると、収益性は大幅に改善していることがわかります。特に売上営業利益率は前年同期の25.1%から38.3%へと急上昇しており、経常利益も82.6%の大幅増益を達成しています。
これは、売上高の成長に加えて、効率的なコスト管理がなされていることを示唆しています。
成長性の評価
PR TIMESは過去数年にわたり着実な成長を遂げており、2026年2月期も大幅な増収増益が予想されています。直近の2026年2月期第1四半期では、売上高が約20%増、営業利益が約82%増と、売上高の伸びを大きく上回る利益成長を見せており、成長の質が高いことがうかがえます。
これは、主力事業である「PR TIMES」の堅調な拡大に加え、「Jooto」や「Tayori」といった関連サービスの成長、そして効率的なコスト管理による利益率の改善が寄与していると考えられます。単発的な成長ではなく、主力サービスの継続的な利用企業の増加が成長の裏付けとなっていると推測できます。
| 決算期 | 売上高 (百万円) | 営業利益 (百万円) | 純利益 (百万円) |
| 2024.02 | 6,836 | 1,746 | 1,161 |
| 2025.02 | 8,003 | 1,877 | 1,118 |
| 予 2026.02 | 9,205 | 3,149 | 2,122 |
財務健全性の評価
安全性に関する具体的な指標（自己資本比率、流動比率）はウェブ検索では直接取得できませんでした。詳細な財務健全性の評価には、決算短信や有価証券報告書で数値を確認する必要があります。
割安性・株価水準の評価
現在の株価は2,900円台で推移しており、PERはデータソースにより18.7倍から35.15倍とブレが見られます。PBRは5.47倍から5.78倍とほぼ同水準です。配当利回りは0.45%です。
予想される高い利益成長率（2026年2月期予想で営業利益67.8%増、最終利益89.8%増）を考慮すると、現在の株価は成長性に対して割安と評価できる可能性があります。情報・通信業としては平均的なPSR（株価売上高倍率）4.93倍に対し、利益率が急上昇している点は評価できます。
グローバルSaaS企業と比較しても、財務健全性と収益性で優位にあり、成長性を考慮すると決して割高ではないと判断できます。現時点では、意図的に割安に放置されているようなネガティブな情報は確認できません。
事業リスクと対応策
PR TIMESの事業における主要なリスク要因とそれに対する企業の対応策は以下の3点です。
- 市場競争の激化および市場環境の変化リスク:
広報・マーケティングSaaS市場の競争激化や、SNSマーケティングなど広報・PR手法の多様化による需要変化が挙げられます。PR TIMESはネットワーク効果、継続的な機能改善、関連SaaSの拡充、ブランド力維持・向上、事業ポートフォリオの多角化で対応しています。 - 技術革新への対応リスク:
AI技術の急速な進化に追随できない場合、サービスの陳腐化や競争優位性の喪失につながる可能性があります。PR TIMESはAI関連技術へ積極的に投資し、専門チーム設置や外部パートナー連携を通じて対応しています。 - 情報セキュリティ・プラットフォームの信頼性リスク:
機密性の高い情報や顧客データを扱うため、サイバー攻撃や情報漏洩、誤報・虚偽情報配信、システム障害が発生した場合のリスクがあります。強固なセキュリティシステム構築、定期的な監査、従業員教育、配信審査体制強化、システム安定性向上で対応しています。
競争優位性の評価
PR TIMESの競争優位性は、プレスリリース配信サービスにおける圧倒的な市場シェアと、そこから生まれる強力なネットワーク効果にあります。利用企業とメディアが相互に増加することで、後発企業の参入が困難な強固な参入障壁を築いています。
また、「PR TIMES」ブランドの高い認知度と信頼性も重要です。プレスリリース配信で培ったデータとAI技術を活用し、効果的なPR戦略を支援するサービスを提供している点も強みです。関連サービスである「Jooto」や「Tayori」の多角化も顧客のエンゲージメントを高め、競争優位性を補強しています。
最近の動向と株価反応
直近1年間の主要ニュースと株価への影響は以下の通りです。
- 2025年2月期決算発表および2026年2月期業績予想開示（2025年4月5日発表）: 2026年2月期に最終利益が約90%増の大幅なV字回復を予想。加えて、2026年2月期第1四半期（3-5月）の連結経常利益が前年同期比82.6％増と好調な滑り出しを見せたことが好感されました。発表翌営業日には株価が急騰し、その後も堅調に推移しました。
- 「PR TIMES」利用企業数が7万社を突破（2025年3月18日発表）: 主力サービス「PR TIMES」の利用企業数が7万社を突破。発表直後の株価への影響は限定的でしたが、主力事業の安定的な顧客基盤拡大を示す材料として、中長期的な株価の底堅さに寄与しました。
- Jootoが初の「IT導入補助金2024」対象ツールに認定（2025年2月1日発表）: タスク・プロジェクト管理ツール「Jooto」がIT導入補助金2024の対象ツールに認定されました。発表当日から数日間で株価は上昇傾向を示しました。
総合評価と投資判断
PR TIMES (3922) は、キャピタルゲイン狙いの投資スタイルと非常に高い親和性を持つ銘柄であり、ポートフォリオへの組み入れ、あるいは継続保有を検討する価値があると思われます。
高い成長性と収益性、強固な競争優位性（ネットワーク効果）、優れたビジネスモデルとスケーラビリティが評価ポイントです。特に、AI活用によるサービス付加価値向上や新規SaaS事業の拡大は、今後の成長ドライバーとして高い実現可能性を秘めています。現在の株価水準も、成長性を考慮すると妥当、あるいは今後上昇余地がある可能性があります。
AI評価（結論）
AI評価：★★★★★
管理人考察
AI分析の補足しておきたいポイント
2025年5月に不正アクセスによる情報漏洩の可能性に関するリリースがあり、
情報セキュリティ・プラットフォームの信頼性リスクをより厳しく評価する必要が出ています。
これによる業績への影響、再発防止策の有効性や進捗などを継続的に監視したいです。
また、成長ドライバーの「Jooto」と「Tayori」について、
競合サービスとの具体的な優位性、収益化や拡大に向けた戦略など詳細を確認することで、
成長の質や持続性の確度を高めたいです。
総合評価
管理人注目度：★★★★☆
SaaS事業の育成は軌道に乗れば少ない追加コストで大きなリターンを出せるようになりますが
収益化フェーズに入ったかどうか、特に売上高160%増という目標は実現可能なのか、
成長性や優位性についてもう少し深掘りしたいところです。
2025年7月の決算にてJootoとTayoriの成長が確認できていますが、
有料契約数の増加に対して平均利用単価の上昇幅が大きい点が興味深いです。
名古屋証券取引所プレミア市場への重複上場申請が決議されている点は
ただちにネガティブと言えるわけではないものの少し気になるポイントです。
情報漏洩の可能性に関するリリースと合わせ、顕在化していない課題を抱えていないか
慎重に見ていきたい銘柄です。
コメント